Große Akteure stürzen sich auf den Vorstoß in Kryptos und digitale Vermögenswerte
Während Kryptowährungen seit Anfang des Jahres eine Tracht Prügel bezogen haben und Skeptiker endlich die Chance bekamen zu sagen: "Ich hab's ja gesagt", haben die großen Vermögensverwalter von Blackrock, Fidelity und Schroders, unter anderem, kürzlich ihren Hut in den Krypto-Ring geworfen. Wir sagten, dass die "neue Ära" bereits im Jahr 2020 anbricht, und die großen Akteure haben nach ihren anfänglichen, öffentlichen Bedenken davon Kenntnis genommen und rennen nun los, um aufzuholen.
Es ist gerade einmal 5 Jahre her, als Larry Fink, Chef von Blackrock, der größten Vermögensverwaltungsgesellschaft der Welt, mit den Worten zitiert wurde: "Bitcoin zeigt nur, wie groß die Nachfrage nach Geldwäsche in der Welt ist. That's all it is." Dies geschah nicht lange nachdem der CEO von JPMorgan Chase, Jamie Dimon, diejenigen, die damals Kryptowährungen besaßen, als "dumm" bezeichnete.
Zurück in die Gegenwart: Blackrock Inc. gab im August bekannt, dass es seinen eigenen Spot-Bitcoin-Trust für institutionelle Anleger auf den Weg bringt und gleichzeitig seine Technologieplattform Aladdin mit der Kryptobörse Coinbase verknüpft, um den Nutzern von Aladdin, darunter Banken, Versicherer und Vermögensverwalter, den Weg zu ebnen, ihren Kunden mehr Zugang zu Kryptowährungen zu bieten.
Der jahrhundertealte britische Vermögensverwalter Schroders gab im Juli bekannt, dass er eine Beteiligung an dem Blockchain-Technologieunternehmen Forteus erworben hat, was sein Engagement für die weitere Erforschung und Ausbildung im Bereich der digitalen Vermögenswerte und der Blockchain-Technologie zeigt. Die US-Investmentgruppe Charles Schwab hat einen ETF aufgelegt, der Anlegern ein Engagement in Kryptowährungen ermöglichen soll, ohne dass sie diese direkt kaufen müssen.
Und erst gestern haben wir aus einem Artikel des Wall Street Journal erfahren, dass Fidelity, mit mehr als 34 Millionen individuellen Maklerkonten, prüft, ob sie ihren Maklerkunden den Kryptohandel anbieten können. Anfang dieses Jahres hatte Fidelity bereits angekündigt, seinen Firmenkunden die Möglichkeit zu geben, Bitcoin in ihre 401(k)-Pensionspläne aufzunehmen.
Blackrock reagierte auf die eigene Kehrtwende mit der Aussage: "Trotz des steilen Abschwungs auf dem Markt für digitale Anlagen verzeichnen wir bei einigen Kunden von Institutionen nach wie vor großes Interesse daran, wie sie mithilfe unserer Technologie und unserer Produktpalette effizient und kostengünstig auf diese Anlagen zugreifen können."
Wie unser eigenes ,AltAlpha Digital-Team in seinem jüngsten Performance-Update für Juli feststellte, "ist es fast so, als ob es riskanter ist, am Rand zu stehen, als mitten im Gedränge zu sein. Da kommt mir das passende Sprichwort in den Sinn: "Tu, was ich tue, und nicht, was ich sage".
Die Aktivitäten in diesem Sommer haben bewiesen, dass die Akzeptanz digitaler Vermögenswerte inzwischen größer ist. Einige Analysten meinten, dass dieser späte Einstieg absichtlich erfolgte, da es für einen Bitcoin-Fonds ein schnelles Todesurteil bedeutet hätte, wenn er Ende 2021 auf dem Höhepunkt seiner Kurse gestartet wäre, um dann von großen Verlusten erdrückt zu werden. Andere sind der Meinung, dass der Zeitpunkt sinnvoll ist, da wir der üblichen Entwicklung bei der Einführung von Technologien folgen: zuerst Enthusiasten oder Innovatoren, dann Early Adopters, dann die frühe Mehrheit und jetzt... die großen Unternehmen.
In unserem Sonderbericht "The Emerging World of Digital Assets - Why and How to Participate", einem Bericht, den wir im Herbst 2021 zusammengestellt und im Dezember veröffentlicht haben, und vor der Pechsträhne der Kryptowährungen in diesem Jahr hatten wir damals festgestellt, dass immer mehr Unternehmen, Banken und Unternehmer digitale Vermögenswerte, die dahinter stehende Blockchain-Technologie und die wachsende Liste von Möglichkeiten, wie sie alle in Zukunft eingesetzt werden können, aufmerksam zur Kenntnis nehmen. Und die Blackrocks dieser Welt haben sich daran gehalten.
Was unsere eigenen Bemühungen im Bereich der digitalen Vermögenswerte betrifft, so haben wir bei BFI bereits im Jahr 2020 begonnen, in Kryptowährungen zu investieren, und haben seitdem unser eigenes Team zusammengestellt, um die neuesten technologischen Entwicklungen zu erforschen, zu untersuchen und umzusetzen. Die Bäume tragen weiterhin Früchte, da das AltAlpha Strategies Team von BFI Consulting kontinuierlich an Möglichkeiten arbeitet, die Welt der digitalen Vermögenswerte auf intelligente, bequeme und diversifizierte Weise zu erschließen.
Abgesehen von der ganzen Aufregung um digitale Vermögenswerte...
Es ist wichtig zu erwähnen, dass trotz dieser Begeisterung und der Tatsache, dass die größten der großen Vermögensverwalter jetzt einsteigen, digitale Vermögenswerte immer noch einen kleinen Teil des großen Anlagekuchens ausmachen, wenn es darum geht, wie wir unsere Kunden beraten. Das Investieren von heute erfordert einen offenen Geist und einen Blick über den Tellerrand der traditionellen Vorgehensweisen hinaus. Technologie ist aufregend, aber 30 Jahre Erfahrung in der Vermögensverwaltung und im Vermögenserhalt haben uns viel gelehrt.
Sie haben uns in den letzten zwei Jahren häufig von dieser "neuen Ära" sprechen hören, in der wir uns befinden: Wir haben zwei Sonderberichte zu diesem Thema verfasst und es in verschiedenen Serien unserer beliebten ,Fireside Conversations' behandelt. Wir leben in Zeiten erheblicher technologischer, wirtschaftlicher, sozialer und geopolitischer Veränderungen. Und obwohl der Wandel beängstigend sein kann, sich unsicher anfühlt und viele Fragen aufwirft, kann er auch jede Menge Chancen mit sich bringen... einschließlich Energie und Rohstoffe, Alternativen, Edelmetalle, Hedgefonds, Immobilien und ja, auch digitale Vermögenswerte.
Wir laden Sie ein, einen Blick in unsere Welt der Möglichkeiten zu werfen...
